Rebalencement stratégie NTSG et DBMFE
Bonjour à tous, j'ai une question sur la stratégie NTSG plus diversification dont nous avons déjà parlé et qui porte sur le rebalancement nécessaire lorsqu'on combine ces actifs.
Étant donné que l'objectif est d'avoir deux actifs décorrélés, les écarts par rapport à la cible 67/33 (prenons ça comme hypothèse même si je sais que d'autres membres ont des stratégies un peu différentes):
Fréquence du rebalancement: en CTO, quelle est la méthode la plus efficiente pour maintenir le ratio ? Si je vois deux options, soit purement calendaire (tous les x mois et je m'y tiens quel que soit le marché), soit en appliquant une bande de tolérance (écart de plus de x% de sa cible) ?
Évidemment, on peut utiliser un DCA mensuel pour combler les écarts mais en cas de lump sum? Ou pour le CTO d'un enfant ?
Optimisation fiscale: j'ai noté dans une discussion précédente qu'un membre conseille de compenser les plus-value par les moins-values en cas de forte fluctuation ou de crash, mais en période calme ? La friction fiscale impacte pas mal l'alpha de la stratégie ...
edit: merci à tous de vos réponses