Alguien con experiencia en Covered Calls? IBKR es la mejor opción?
Hola,
¿Hay alguien con experiencia en derivados como Covered calls (CCs), me podría dar su experiencia y consejos/trucos?
Estoy pensando en poner varias CCs en IBKR, pero no conzco a nadie en persona que lo haya hecho, he leído solo por internet y mucho americando haciéndolo como estrategia para sacarse primas.
En resumen, mi situación es que quiero vender parte de las acciones para diversificar riesgos tras acumular muchas acciones de 1 sola empresa española. Según los analistas, el precio actual está en torno un 20-30% por debajo de lo que debería ser, así que hay oportunidad para que suba.
Mi intención es poner CCs a 10%, 20% y 30% sobre el precio actual. Ej: la acción está hoy a 10€, analistas valoran en torno 12-3€, así que quiero poner CCs a 11€, 12€ y 13€ a 90 días.
Por aclarar: Sí, quiero vender las acciones, aceptando el "riesgo" de que la acción suba como un cohete y pierda ese margen de la subida de vender a 11€ cuando pueda subir a 13€, si eso ocurre espero compensarlo con la prima que me den las CCs.
Me queda por saber cuánto será la prima por poner CCs, que lo mismo tiende a 0. Aunque en el fondo vendería igual llegados a 11 y 12€ por diversificar.
¿Qué opináis de la estrategia? Y de usar derivados?
¿cuál sería el mejor broker para hacerlo considerando que la empresa cotiza en españa y soy residente en españa?
Gracias por leerme y de antemano por las respuestas.
====EDIT resumo las aportaciones de los comentarios====
- CCs recomendación: duración alrededor de 38 días, es el sweet spot donde el tetha (la griega que calcula el valor económico del tiempo) cae de forma exponencial hasta llegar a 0 que sería en 0 dte.
- CCs recomendación: interesa más vender las CC a un 0.8 delta que suele interpretarse como ~80% probabilidad de que no vendas tus acciones, que vender sobre un % del valor.
- CCs recomendación: hacerlo sobre acciones que tengan liquidez (muevan suficiente volumen de mercado).
- Recomendación general: empezar por pequeñas cantidades, aprender, y luego ir ampliando posiciones CCs.
- Libro recomendado "Covered calls for beginners" de Freeman publications
- IBKR plataforma adecuada para las CCs, quizá las haya mejores, pero IBKR es válida. IBKR añade algo de complejidad en los informes.
- IBKR: al estar fuera de España, si superas 50.000€ hay que presentar formulario 720 a Hacienda.