u/FrostySignature135

Recently I used Claude to help me setup filters to find stocks to do CSPs and Credit Spreads on. Here’s what we do:

PART 1 - SCREENING FILTERS
Run these filters before opening any chart. They eliminate structurally inadequate stocks at the source
No Earnings Within 30 Days
Earnings Date > 30 days from today
Price Above 20D EMA
Last Price > 20D EMA
Minimum Daily ATR
14D ATR > $15.00
IV Percentile
IV Pctl > 50%
Open Interest
OI > 500 per strike
Weighted Alpha
Wtd Alpha > +20
 
PART 2 - TECHNICAL FILTERS
Open the 30-minute chart with EMA9, EMA21, ATR 1D, RSI 14, and FRVP (150 rows, 30-day anchor) configured. All five must pass
Spot Above Both EMAs
Price > EMA9 AND Price > EMA21
RSI Range
45 < RSI < 75
Daily ATR Confirmation
ATR (1D, 14) > $15
Daily Movement
Day change between -0.8% and +5%
Volume Profile (POC)
Spot above POC with support below strike
 
What about you guys? Criticism is welcomed, the purpose here is to learn.

Recently I used Claude to help me setup filters to find stocks to do CSPs and Credit Spreads on. Here’s what we do:

PART 1 - SCREENING FILTERS
Run these filters before opening any chart. They eliminate structurally inadequate stocks at the source
No Earnings Within 30 Days
Earnings Date > 30 days from today
Price Above 20D EMA
Last Price > 20D EMA
Minimum Daily ATR
14D ATR > $15.00
IV Percentile
IV Pctl > 50%
Open Interest
OI > 500 per strike
Weighted Alpha
Wtd Alpha > +20
 
PART 2 - TECHNICAL FILTERS
Open the 30-minute chart with EMA9, EMA21, ATR 1D, RSI 14, and FRVP (150 rows, 30-day anchor) configured. All five must pass
Spot Above Both EMAs
Price > EMA9 AND Price > EMA21
RSI Range
45 < RSI < 75
Daily ATR Confirmation
ATR (1D, 14) > $15
Daily Movement
Day change between -0.8% and +5%
Volume Profile (POC)
Spot above POC with support below strike
 
What about you guys? Criticism is welcomed, the purpose here is to learn.

Eu, minha esposa e nosso filho vivemos há três anos em nosso apartamento, somos estabilizados financeiramente e somos felizes(pelo menos eu e meu filho com certeza, a esposa eu não sei…).
Minha esposa sofre há anos com uma mega ansiedade, tem zero paciência e outros problemas, mas nada insuportável. Somos católicos mas ela tem um pezinho na umbanda, aprecia Seu Zé Pelintra, mas não frequenta. Eu acredito em todas as crenças. Tempos atrás ela colocou uma pequena imagem dele em nosso oratório na sala(oratório com imagens de santos e anjos, fotografias nossas e outras memorabilias variadas). Até aí tudo bem.
Normalmente ela é muito impaciente e explode por qualquer coisa, nos acostumamos com isso. Contudo, recentemente, ela trouxe para casa uma imagem de uma cigana(que mais parecia uma pomba gira, mas não sou expert para opinar), pintada por sua mãe(maravilhosa, por sinal. Se um dia eu me divorciar quero que na partilha minha sogra fique comigo e com meu filho).
Não gostei da imagem de cara. Tive medo real, e as coisas mudaram com a chegada dela. A impaciência da minha esposa piorou, era só coice em mim e no meu filho, nem ela se aguentava; nós três ficávamos doentes por nada(coisa leve, alergia e dor de cabeça). O ambiente ficou pesado demais, e eu podia sentir que era por causa da imagem.
No oratório temos um pequeno vagão do metrô que quando você aperta um botão ele pisca luzes e fala “next stop… stay clear of the closing doors…”. Do nada, quando eu estava sozinho na sala, o vagão pisca as luzes e fala…SEM NINGUÉM TOCAR… em dois anos isso nunca aconteceu. Ela estava na cozinha e ouviu, quando eu disse que foi aleatório ela também ficou cabreira.
Dias depois estávamos na sala e um dos porta retratos simplesmente cai.
Não resisti e disse: é essa estátua. Não gosto dela, tenho medo, e acho que tudo mudou desde que ela chegou. Minha esposa confirmou que vinha se sentindo estranha há um tempo.
Tiramos a estátua, iremos nos desfazer dignamente dela, segundo orientações, e imediatamente tudo voltou ao normal: sem doenças, sem eventos inexplicáveis e com a impaciência em níveis normais.
Creio que tenha havido um conflito de energias ou então, foi algo sobrenatural mesmo.

Tive uma namorada absolutamente louca, em uma família totalmente desfuncional. Família pobre com espírito de rica, torravam tudo em camarotes, carros de luxo(inadimplentes, claro), andavam com segurança sem precisar. Eram pobres, mas o pai mudou de vida e passaram a ter dinheiro, sem saber usá-lo. Tenho três histórias sensacionais dos três:
Irmão mais velho - feio, gordo e com ar de sujo, fumante inveterado, alcoólatra. Conheceu uma pistoleira numa noitada, narrou ser rico, empresário, trader. Saiu com ela, engravidaram logo de cara e, em seguida, ela fechou as pernas. O cara tomava porres homéricos e tentava invadir a moça à força. Polícia em casa. Separaram-se, mais porres e mais confusão. Voltaram, nova gravidez, nova separação. Ação de alimentos, ele aparece esculhambado na audiência, se diz desempregado, mas nas redes sociais se apresenta como trader de sucesso, e acaba confessando que faz isso(mas não tem sucesso). Condenado em valores que não consegue pagar. Ações judiciais, mais Maria da Penha, internação compulsória e um dia o cara encontra a moça no site “meu patrocínio”. Nova invasão, gritando “quero comer esse c*, que esse c* é de ouro!”. Outra ocorrência, nova medida restritiva. Em breve novas ocorrências.

Irmão caçula - mesmo perfil. Aos trinta e poucos começou a sair com a caixa da boite que frequentava, 18 anos e cheia de sonhos. A fez pedir demissão e mandou a menina pros EUA numa espécie de programa au pair, mandando dinheiro todo mês para ela. As ligações entre eles começaram a rarear, mas as remessas de dinheiro continuavam. Instagram sem fotos do namorado brasileiro, que nem ia visitá-la “pois a família dos EUA não gostava disso”, mas com muitas fotos de seu novo amigo barista. Os dois foram fazer uma roadtrip, apenas amigos. Os comentários do namorado, tirando onda: “ela tá viajando com um barista, que otária! O cara vai fazer o quê? Um café pra ela? Estão indo para Naples, que praia lixo, nem é Miami Beach, numa Pool party com champanhe. Muito trouxa”…e ria sem parar, o irmão (e minha namorada) também. E eu pensando “o camarada tá borrachando a mina, que está felizona, e o cara aqui achando que tá tudo bem, e que dinheiro é o que importa? E toma a mandar dinheiro… bancando a roadtrip, obviamente. Até que um dia…bloqueado.

Ninguém te prepara para isso. Quis ser conservador, me meti com trade e agora a renda variável no Brasil e no exterior valorizou bastante, quase alcançando a outra parte.
Terei que decidir se saio da renda variável pra manter a proporção ou se a ganância prevalecerá…
Já aconteceu com vocês? Vocês transferem recursos pra manter a proporção, fugindo de eventual correção do mercado, ou continuam na apost… no investimento em ações e opções?

Last week I started trading 0DTE CREDIT PUT SPREADS on $SPX, and now I’m addicted to it, the results are fabulous.
Everytime I look for another structure and see the expected profit I think “$SPX would give me more”. I leave my opened positions by themselves because of their long DTE, but not open anything other than 0DTE.
Bottom line: I know that it is not about the money, it’s about the rush/excitement.
Does anyone have this kind of problem? In the long term other structures are more profitable and less risky, like CCs and CSPs, but I’m addicted.

Today was My first day scalping short ATM 0-1DTEs puts. What a rush, felt like I was in a casino watching the ball in a Roulette. Liked the rush, but didn’t felt like trading, just gambling…the money was good, though.
Short puts
0-1 DTEs
High Vol stock
ATM or slightly OTM strike

I’m a systematic seller, going mostly for premiuns and not assignement.

My closing rule is 2x premium received, and I mostly work with 30-45 DTE puts or credit spreads.

But, from time to time, I start a position 5DTE or even less, and, sometimes I see my position go ITM, with a loss the size of my rule of 2x premium, and I close, just to see, on the very next day, 2-3DTE, the stock moving and the price being OTM again, remaining OTM until it would expire(if I haven’t closed).

How do you guys manage your rules when trading smaller DTEs options, even 0DTEs?

Example: on monday I sold a May 1st CSP on CLS, strike 367.5. Yesterday it fell to 351, the BTC price arrived at my usual threshold and I closed with a loss. Today CLS is at 369 and rising, maybe it will stay OTM until expiring day, bit I already closed my position.

Hence, my question. How do you guys manage BTC orders on less DTE options? Early closing, let it run, or roll as soon as it touches a loss value you think it’s enough?

Up until last year I just swing/day traded stocks, but have a part of my portfolio on ETFs such as IAU, DFSV, DISV and DIHP.

This year I began to trade options, with a well defined strategy, strict rules and good profits so far.

Because of this change in strategy, 10% of my portfolio is just standing there in these ETFs, which are not growth ones, focusing on small and large caps(except IAU), with high volatility and very small returns.

Close it all or keep them as they are just a small part of my portfolio? I thought of selling it all and going for another ETF or even use to trade options.

Abril chegando ao fim, e desde março a volatilidade na bolsa americana está bem alta, o que infla os prêmios das opções, ou seja, bom para quem vende.

Isso propiciou operações bastante lucrativas, tanto a curto prazo como a médio prazo (0-30 DTE).

Neste período, dentre venda de calls, venda de puts e travas de crédito, foram 57 operações, um exercício e prejuízo em dez operações.

O problema é se acostumar com a alta volatilidade, continuar operando pesado sem ver que o retorno não compensa o risco. Caindo a IV é hora de botar a viola no saco e pensar melhor os trades.

Em todo caso, o período foi absolutamente vitorioso por eu ter mantido as regras do trade sem desviar: fechar antes, não abrir muitos contratos, não visar somente o prêmio, respeitar a margem e não virar final de semana aberto em índice ou às vésperas de divulgação de resultados.

Premiuns are different, one is quite higher than the other. Trading schedule is different? Risk? Volatility? Appreciate the help, guys.

Era assim no orkut, é assim no facebook e não é diferente aqui. A pessoa faz uma pergunta ou conta uma experiência e as pessoas criticam, opinam e esculhambam baseadas na experiência própria, muitas vezes pautada na própria ignorância sobre o assunto(agir antes de entender o que se está fazendo).

Dia desses postei algo sobre a maravilha que é ter margem disponibilizada pela corretora e fui saraivado com ofensas e perguntas absolutamente descabidas sobre índice de sharpe numa conta de opções e daytrade, árvore binomial para precificação de opções e volatilidade geral da conta. Informações relevantes, talvez para quem perguntou(que era assessor de investimentos, que NÃO opera opções e que provavelmente está caçando cliente no reddit). Outra pessoa disse que não funcionava, e que eu iria perder dinheiro, e que o negócio era renda fixa. Outro perguntou sobre operações concretas aptas a justificar o post.

Todavia, ninguém falou sobre o bom uso da margem, venda de puts e calls, operar vendido em ações…falam só nos prejuízos que tiveram(muito provavelmente operando alavancados sem medir o risco).

Em outros fóruns a mesma postagem foi seguida por comentários sobre gregas, volatilidade e venda de opções, operar na semana do balanço etc…

Devemos ter discernimento ao escutar e cautela ao seguir orientações, separando o curioso, o invejoso daquele realmente interessado em ajudar. Obviamente este próprio post será objeto dos mesmos comentários, mas sigamos assim.

Quando vendemos opções nós assumimos a obrigação de comprar ou de vender algum ativo. Caso tenhamos o dinheiro para comprar ou tenhamos o ativo para vender, tudo certo, já sabemos o risco e os resultados possíveis:

- pagar mais caro por algo que está mais barato, na venda de put; e

- vender mais barato algo que está mais caro, na venda de call.

Mas e se não temos nem o dinheiro nem o ativo? Ou se acharmos que temos, mas não tivermos? Aí entramos no universo das operações descobertas, também chamadas de alavancagem suja, onde o lucro e a ruína andam de mãos dadas. Ao vender uma opção, recebemos por isso. Todavia, se formos exercidos(o comprador cobrar a parte dele), de onde tiraremos o dinheiro e as ações?

Da margem que a corretora nos dá, se tivermos esse “acerto” com ela. Mas teremos que pagar, seja vendendo ativos que possuímos, seja depositando recursos em nossa conta. E se não os tivermos, mesmo aparentando que temos, seja por outros ativos ou por dinheiro na conta?

Alavancagem suja é um termo informal usado no mercado de opções brasileiro para descrever uma situação onde o trader tem uma exposição nocional muito maior do que o capital disponível para suportar perdas ou cobrir margens — e essa exposição está “escondida” ou mal dimensionada.

Na prática, acontece quando:

1. Posição vendida descoberta sem reserva adequada

Você vende puts ou calls sem ter caixa suficiente para absorver o pior cenário. A margem exigida pela corretora cobre o mínimo regulatório, mas não o risco real da posição.

2. Múltiplas posições correlacionadas

Você tem várias vendas em ativos que se movem juntos, como de um mesmo setor, por exemplo. Se o mercado do setor corrige forte, todas as posições sangram ao mesmo tempo — a alavancagem real é a soma, não o individual.

3. Delta líquido alto sem perceber

Você monta várias estratégias separadas, cada uma parecendo “controlada”, mas o delta consolidado da carteira te expõe muito mais do que você imagina.

4. Usar crédito recebido como se fosse lucro

Receber prêmio e já alocar esse valor em outra posição — sem reservar para cobrir a obrigação da venda original.

Por que é “suja”? Porque a alavancagem não é transparente. Diferente de comprar ações no crédito (onde você sabe exatamente quanto deve), na venda de opções a exposição máxima pode ser difícil de enxergar, especialmente com múltiplas posições abertas.

Estes são erros muito comuns, que podem quebrar o desavisado. Cuidado ao operar a descoberto. Muitos fazem, muitos lucram, muitos quebram. Analise o strike, o delta, o DTE e não seja ganancioso.

Negociar opções dá ao interessado a oportunidade de se expor a ganhos expressivos em renda variável com um capital significativamente menor do que seria necessário caso a negociação fosse feita com ações. Todavia, isso envolve um elevado risco e não deve ser encarado como uma aposta ou forma de enriquecimento rápido. Toda vez que se escuta “perdi tudo no mercado”, isso provavelmente envolve opções de ações, etfs ou índices. Opções binárias não pertencem a esse mundo e não serão tratadas aqui.

As opções se dividem em CALLs e PUTs, e são negociadas na forma de contratos, cada contrato equivalendo a 100 unidades do ativo (ações/etfs).

CALLs dão a seu titular o direito de comprar determinado ativo, em determinada data, por determinado valor. Para adquirir esse direito você paga um prêmio. Se, na data prevista(ou antes dela, em alguns casos) o ativo atingir esse valor, você exerce o contrato e compra 100 ações.

PUTs são a mesma coisa, mas te dão o direito de vender o ativo a determinado preço.

Você pode, contudo, vender uma CALL, recebendo o prêmio e se obrigando a vender o ativo no valor previsto. Pode também vender uma PUT, recebendo o prêmio e se obrigando a comprar o ativo no valor previsto. Quando você vende você não tem a opção de exercer ou não o contrato, você apenas se submete ao que a outra parte desejar.

Exemplificando, você acredita que há sinais de que um ativo irá subir de preço tantos % em tanto tempo. Em vez de comprar o ativo e revender com lucro, você pode comprar uma CALL no valor esperado, com vencimento futuro, e se o ativo subir e ultrapassar o valor da sua call, você exerce o contrato, compra as ações e pode revendê-las pelo preço atual, em seguida. Caso o ativo caia, você somente perde o prêmio pago pela compra da CALL.

Essa é a lógica básica, mas há muito mais por vir.

Hoje eu tenho 100 mil na conta e o total das minhas operações envolve quase 200 mil. Essa é a beleza das opções. Todavia, você pode quebrar também, por isso deve estudar e evitar apostas. Sigamos em frente.